2 Dividendenaktien, die 2026 monatlich zahlen – 5% passives Einkommen vom Start!

Für viele Anleger sind regelmäßige Dividendeneinnahmen mehr als nur ein angenehmer Nebeneffekt – sie sind ein zentraler Bestandteil einer langfristig ausgerichteten Einkommensstrategie. Unternehmen, die monatlich hohe Renditen abliefern, erscheinen in diesem Zusammenhang besonders attraktiv.

Entscheidend ist jedoch weniger der Ausschüttungsrhythmus als vielmehr die Stabilität der zugrunde liegenden Geschäftsmodelle. Ein Blick auf die Dividendenhistorie könnte dabei gerade zwei Titel in den Fokus rücken.

Konkret sind dies Main Street Capital (WKN: A0X8Y3) und LTC Properties (WKN: 884625). Beide kommen auf eine anfängliche Ausschüttungsrendite – bezogen auf das Gesamtjahr – von über fünf Prozent. Schauen wir uns das mal genauer an.

Main Street Capital: Der BDC-Veteran mit breiter Basis

Die Main Street Capital Corporation hatte ich im Zusammenhang monatlicher Dividenden schon häufiger vorgestellt. Sie ist keine gewöhnliche Immobilien- oder Technologiefirma, sondern eine sogenannte Business Development Company (BDC). Ihr Kerngeschäft besteht also darin, Kapital in Form von Fremd- und Eigenkapital an kleinere und mittelgroße Unternehmen zu vergeben.

Eben jene Firmen liegen oft unter dem Radar klassischer Großbanken und benötigen maßgeschneiderte Finanzierungen – eine Nische, in der Main Street seit Jahrzehnten aktiv ist. Und das durchaus erfolgreich, wie der Aktienkursverlauf von 360 % in 20 Jahren zeigt.

Die Erträge entstehen aus Zinseinkünften, Dividendenbeteiligungen und Managementgebühren, was für eine relativ stabile Ertragsbasis sorgt. Heute werden 8,7 Mrd. US-Dollar an Assets betreut.

Der Fokus liegt dabei auf einer konservativen Kreditprüfung und dem Aufbau langfristiger Partnerschaften mit profitablen Unternehmen. Über Jahre hinweg konnte Main Street Capital durch diese Strategie erstaunlich stabile Erträge erzielen und eine verlässliche monatliche Dividende etablieren. Seit dem IPO im Herbst 2007 wurde diese wiederum nie reduziert.

Wachstumsperspektiven ergeben sich insbesondere durch die steigende Kreditnachfrage im Mittelstand sowie durch mögliche Zusatzrenditen aus Eigenkapitalbeteiligungen – sofern sich die Portfoliounternehmen positiv entwickeln. Die Einstiegsrendite von 7,3 % ist attraktiv.

LTC Properties: Einkommen aus dem demografischen Megatrend

Auch der US-Reit LTC Properties zahlt Dividenden im High-Yield-Bereich. Als börsennotierte Immobiliengesellschaft hat er sich auf Gesundheits- und Seniorenwohnimmobilien spezialisiert. 

Mit einem Portfolio von 186 Einrichtungen, die wiederum über 16,276 Betten in den USA verfügen, generiert das Unternehmen Einkünfte durch langfristige Mietverträge. Dabei setzt man oft auf Triple-Net-Leases, also Verträgen bei denen der Mieter die Betriebskosten trägt.

All das verschafft LTC Properties relativ vorhersehbare Einnahmequellen, die wiederum regelmäßig als monatliche Dividende an die Aktionäre weitergereicht. Zum Einstieg gibt es hier 5,8 % Dividendenrendite.

Angesichts der alternden Bevölkerung in vielen Industrieländern könnten langfristige strukturelle Trends die Nachfrage nach Pflege- und Betreuungsimmobilien stützen und somit die Ertragskraft von LTC in der Zukunft positiv beeinflussen. Ein zentraler Wachstumstreiber dürfte jedenfalls der Ausbau des Senior Housing Operating Portfolios sein.

Monatlich zahlende Dividendenaktien: Risiken

Bei REITs und BDCs gilt jedoch stets, dass hohe Ausschüttungen keinen Freifahrtschein darstellen. Sie reagieren sensibel auf Zinsänderungen, Bonitätsverschlechterungen von Kreditnehmern bzw. Mietern und Konjunkturabschwünge. Sie können sich negativ auf die Mieten und die Kreditrückflüsse auswirken und damit den Aktienkurs und die Dividende nach unten drücken.

Zudem ist zu beachten, dass die Höhe und Häufigkeit der Dividenden – ob monatlich, quartalsweise oder jährlich – für die langfristige Rendite sekundär sind. Ausschlaggebend sind die Qualität des Geschäftsmodells, die Nachhaltigkeit der Cashflows und die Fähigkeit des Unternehmens, über Wirtschaftszyklen hinweg Erträge zu erwirtschaften.