Mal keine Aktie: Warum ich mir diese 4,4 % „Dividende“ jetzt sichere!

4,4 % Dividende von einer Aktie? Das ist möglich. Als Einkommensinvestoren haben wir sogar eine Auswahl. Es gibt viele Dividendenaktien, die näherungsweise eine solche Ausschüttungsrendite besitzen. Hier ist es natürlich die Kunst, das Spreu vom Weizen zu trennen.

Heute geht es nicht um eine Aktie. In der Folge also auch nicht um eine klassische Dividende. Dennoch habe ich eine gute Möglichkeit entdeckt, um 4,4 % Dividende zu kassieren. Meine These ist ebenfalls, dass der Kurs des entsprechenden Wertes weiter steigt.

Na, was sich hinter diesem Mix wohl versteckt? Du wirst es erfahren.

4,4 % Dividende: Keine Aktie, sondern ein ETF (auch ohne Aktien!)

Die 4,4 % Dividende, die ich mir jetzt noch sichere, stammen von einem ETF. Es handelt sich hierbei aber auch nicht um einen klassischen Index- oder Passivfonds, der in Aktien investiert. Nein, sondern der iShares USD Treasury Bond 20+yr UCITS ETF USD (Dist) ist jetzt die Chance, die ich in Kürze ein zweites Mal ergreife. Der Name versteckt bereits, was hinter dem Fonds steckt: Nämlich Staatsanleihen in den USA, die eine Laufzeit von 20 Jahren oder mehr besitzen. Der ETF investiert zu 100 % in solche Anleihen. Sie haben in den letzten 12 Monaten eine „Dividende“ in Höhe von 0,12 Euro ausgezahlt. Das entspricht der Dividendenrendite in Höhe von 4,4 %.

Ein näherer Blick ins Detail zeigt, dass 99,3 % direkt in Staatsanleihen in den USA investiert sind. Der Fondsverwalter (übrigens BlackRock) hat die Anleihen dabei über 40 verschiedene Produkte gestreut. Unterschiedliche Laufzeiten, Ausgabezeitpunkten und Co. sorgen für eine Diversifikation. Wobei ich dir ehrlich sage: Diversifiziert ist hier nix. Der Schuldner sind und bleiben einfach die USA. Über diesen ETF können wir daher indirekt vom noch immer hohen Zinsniveau in den USA profitieren. Mit derzeit 4,4 % Dividende ist die Ausgangslage meiner Meinung nach durchaus attraktiv.

Doch bin ich der Überzeugung, dass das nicht alles ist. Der iShares USD Treasury Bond 20+yr UCITS ETF USD (Dist) hat meiner Meinung nach auch ein gutes Kurssteigerungspotenzial. Möglich ist vielleicht sogar eine Gesamtrendite, die mit einer klassischen Aktie mit Dividende mithalten kann.

Gründe für Kursstegerungen

Die Gründe, warum der iShares USD Treasury Bond 20+yr UCITS ETF USD (Dist) mehr Rendite, als nur die Dividende ermöglichen kann, hängt mit der „günstigen“ Bewertung der US-Staatsanleihen mit dem möglichen Wandel im Zinsumfeld zusammen. In den vergangenen Jahren kam die 20-jährige US-Staatsanleihe eher auf eine Rendite von ca. 3 % pro Jahr. Noch in den Jahren 2016 bis 2019 ist das der Fall gewesen. Während der Coronapandemie sank der Wert bis auf 1,8 %. Mit 4,4 % Verzinsung oder eben Dividende bei dem ETF sehen wir tendenziell eine Unterbewertung. Wenn wir das denn sagen können.

Zu diesem Hintergrund gehören die gestiegenen Leitzinsen in den USA. Mit einer Range von derzeit 3,75 bis 4,00 % liegt auch das Leitzinsniveau höher, als in der Niedrig- und Nullzinsphase, die in Teilen des letzten Jahrzehnts anhielt. Das bedeutet, dass wir jetzt wirklich eine fundamental eher „günstige“ Ausgangslage haben.

Auch in den USA beginnt die Zentralbank nun damit, die Zinsen zu senken. Vor allem auch, weil US-Präsident Trump massive Zinssenkungen zur Unterstützung der Wirtschaft fordert. Ein Profiteur dieser Entwicklung wird meiner Meinung nach der iShares USD Treasury Bond 20+yr UCITS ETF USD (Dist) sein, bei dem Investoren von sinkenden Zinsen profitieren können. Denn der Markt wird früher oder später auf der Suche nach Zinsalternativen wieder vermehrt Anleihen für sich entdecken. Mit diesem US-amerikanischen Staatsanleihe-ETF sichern wir uns daher heute höhere Renditen (und Dividenden) und steigen ein, noch bevor die Neubewertung anfängt.

Keine Aktie: Aber ein guter Mix für 4,4 % Dividende & mehr!

Der iShares USD Treasury Bond 20+yr UCITS ETF USD (Dist) ist daher keine klassische Aktie und wird es niemals sein. Aber wir erhalten 4,4 % Dividende, indem wir von US-amerikanischen Staatsanleihen profitieren. Es gibt auch Risiken, keine Frage. Die Zinsen könnten natürlich wieder steigen. Die USA als Gläubiger haben außerdem eine hohe Schuldenlast zu tragen. Das gilt es bei deiner Anlageentscheidung ebenfalls zu berücksichtigen.

Aber mit einer Gesamtkostenquote von 0,07 % und zwei Dividendenzahlungen pro Jahr lässt uns der Anleihe-ETF bequem von den weiterhin hohen Zinsen profitieren. Ich werde mir jedenfalls früh im Jahre 2025 diese Chance ein weiteres Mal sichern.